【企服快讯】国内首份CDR招股书!小米将考虑通过发行CDR筹资50亿美元

6月11日凌晨,小米向证监会提交的首份CDR招股书正式挂网,也就是小米预计将实现在香港和境内两地上市。

据彭博社消息称,小米上市计划融资100亿美元,发行CDR将达到或超过50亿美元。小米发行CDR或不超过其总股本数的7%。

但是招股书上还没有小米CDR发行的关键信息——发行价格、发行数量、发行比例、与基础股票的转换比例等内容均为空白。存托机构、托管机构、收款银行等信息也未披露。

不过据企服君了解到,小米公布了发行CDR的募集资金用途,40%的募集资金将用于全球扩张,可见小米对全球市场的重视。

关于新经济企业的IPO和CDR定价,证监会6月6日发布消息明确规定,要求发行人及其主承销商根据企业各自情况,科学设计发行方案,对机构投资者参与询价建立合理有效的激励和约束机制,促进专业机构投资者积极参与、审慎报价。

新时代证券分析师孙金钜认为,按照中国电信等H股+ADR的发行模式,此次小米H股+CDR的发行中,CDR的定价将接受港股的定价,并与港股的定价保持一致。这种情况下,CDR的发行定价或不以23倍市盈率为参考。(注:证监会对新股发行市盈率有两个限制:一是不超过23倍,二是不超过同行业平均市盈率)

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